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中外運航運IPO破繭 擬募集百億港元

2007-11-1 13:29:00 來源:物流天下 編輯:56885 關注度:
摘要:... ...
 中外運集團旗下的中外運航運赴港上市又有新進展。中外運集團一位內部人士證實,中外運航運已通過港交所聆訊,公司計劃接下來展開路演,預計募集資金總規模將達到100億港元。   上述人士表示,中外運航運目前已與一些投行機構進行詢價和推介,而路演也即將展開,預計會在香港以及歐美市場舉行,目前沒有赴內地路演的計劃。該人士透露,此次上市的資產主要是集團旗下與航運相關的業務,不過汽車滾裝船業務不在上市范圍內。
  而香港市場消息稱,中外運航運將于下周一(11月5日)展開推介,預計11月12日-15日公開招股,11月23日上市,保薦人為瑞銀及中銀國際。
  瑞銀30日發表研究報告預測,中外運航運今年收益將達1.356億美元,較去年同期上升26%,主要受代表干散貨運費指數的波羅的海指數(BDI)上升帶動。中外航運目前擁有34艘220萬載重噸的船,其中16艘為干散貨船,干散貨業務為公司主要經營收入及收入來源,上半年占比分別為94%及82%。瑞銀估計該公司明年預測市盈率為10.4倍至14.6倍,中國遠洋(1919.HK)、中海發展(1138.HK)及太平洋航運(2343.HK)則分別為22倍、18.6倍及11.4倍。
  瑞銀表示,中外運航運已訂造13艘船,預計耗資4億美元,而預計公司今年至2009年的資本開支達18億美元,主要用作購買16艘二手船,分別新建10艘干散貨船及3艘VLCC油輪。上述新船的加入將令其船隊規模在今年至2009年間增長47%,為公司盈利增長動力。
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